13 июня Украина разместила первый после 15-летнего перерыва выпуск еврооблигаций, номинированный в евро. Бумаг было продано на €1 млрд. при пакете заявок в €6 млрд. Ставка купона составила 6,75% годовых, сообщили в Минфине. Новому выпуску присвоен рейтинг B- двумя международными агентствами: Standard & Poor’s и Fitch.
Деньги в страну еще не поступили: расчеты по бумагам займут неделю. Однако министр финансов Оксана Маркарова уже разразилась мощной приветственной речью в адрес кредиторов и Европы в целом.
Украинскому бюджету не хватает 100 млрд. грн. Где возьмут деньги
«Благодаря интеграции в ЕС, углубленной и всеобъемлющей зоне свободной торговли, предусмотренной Соглашением об ассоциации, а также развитием украинского бизнеса, ЕС стал крупнейшим торговым партнером Украины с 40% от общего объема торговли. Сегодняшняя стратегическая сделка демонстрирует постоянную поддержку инвесторов для нашей страны», — подчеркнула она.
Аналитики положительно оценили условия нового размещения. Оно полностью уложилось в прогноз, который находится в рамках 6,5-7% по доходности и €0,5-1 млрд. по объему.
Как и прежде, эксперты связывают размещение в евро с попытками Минфина сэкономить на процентной ставке. Поскольку долларовые ресурсы до этого привлекали крепко дороже — по 9-9,75% годовых. Цены на них остаются высокими на мировом рынке.
Львиная доля госдолга Украины номинирована в американской валюте. Потому от властей ждут постоянных конвертаций. А также значительного увеличения в июне золотовалютных резервов Нацбанка.
Украина справится с долгами и без помощи МВФ – Moody’s
«Скорее всего, Минфин будет менять евро в доллар, когда нужно будет выплачивать внешние долги. Привлеченный сейчас миллиард в любом случае зайдет в золотовалютный резерв Нацбанка, даже если Минфин будет держать сумму в евро», — прокомментировал UBR.ua ситуацию руководитель аналитического отдела Concorde Capital Александр Паращий.
Впрочем, всего этого недостаточно для будущих выплат по госдолгу. Причем, даже в случае выделения Украине долгожданного кредитного транша МВФ на сумму от $2 млрд. до $2,5 млрд., как рассчитывают власти. Минфину в любом случае потребуется проводить размещение еврооблигаций, номинированных в долларе. Его прогнозируют не раньше конца осени.
«Скорее всего, это произойдет в ноябре или декабре. В объеме до $2 млрд., размер ставки пока рано предсказывать», — сказал Паращий.







